Ціни на золото ростуть щотижня. Чи варто робити запаси?

1. Орфографічна помилка в тексті:

23 серпня 2011, 11:37 Переглядів:

Чутки про те, що нас може накрити хвиля другого кризи, спровокували золоту лихоманку в Україні: народ почав вкладати свої заощадження в актив "притулок" - золото. Наприклад, VAB Банк тільки в липні збільшив обсяг продажу золота в порівнянні з аналогічним періодом минулого року на 36%, при цьому частка продажу золота з розміщенням на депозитні рахунки виросла за місяць в 4 рази. У ПУМБ попит на золото виріс більш ніж в 3 рази ще в першому кварталі 2011 року.

Активним скупниками золота є і центробанки багатьох країн, які страхують свої ризики. На тлі підвищеного попиту, зниження кредитного рейтингу США і погіршення прогнозів зростання світової економіки зарубіжними банками (JP Morgan, Citibank і ін.) Ціни на золото минулого тижня підскочили з 1790 доларів до рекордних 1860 доларів за унцію (місяць тому вона коштувала тисячу чотиреста вісімдесят три доларів, унція = 31,1 г). В українських банках ціна на золоті злитки зросла з 380 до рекордних 552-585 гривень за грам.

Чи продовжиться таке стрімке зростання цін на золото і в найближчому майбутньому або вони вже досягли свого піку і візьмуть курс на зниження, чи має сенс зараз вкладати в нього гроші і які підводні камені чекають недосвідчених вкладників розбиралася "Сегодня".

ЯК дорожчала золота. Нагадаємо, ціна на золото росте зазвичай в період спаду світової економіки і лихоманки на фінансових ринках. Інвестори шукають надійні активи для перекладу своїх капіталів з падаючої валюти і дешевшають цінних паперів і знаходять його в дорогоцінних металах. Відповідно зростає попит на покупку металу, а ціна "розганяється" до нових рекордів.

Так, за весь період кризи з жовтня 2008 по грудень 2010 року котирування підросли з 740 до 1400 доларів за унцію, забезпечивши розумним інвесторам, заздалегідь які вклали гроші в злитки, до 90% прибутку. Такий великий куш не зміг дати жоден депозит в банку (там за річний внесок можна отримати не більше 16-20% річних у гривні), ні тим більше "падаюча" в ціні нерухомість і земля (за роки кризи ці активи знецінилися в середньому на 30-50%).

[Money1]

Схожі тенденції зі зростанням котирувань золота спостерігаються і в цьому році. Взимку 2011 року золото дорожчало, коли ринки лихоманило через збройних конфліктів на Близькому Сході. В середині року - через проблеми з боргами в країнах ЄС (Греції, Італії, Франції), а також заяв про можливий технічний дефолт США. "Причинами зростання вартості золота в першій половині липня була невизначеність з приводу долі Греції. У другій половині липня вартість золота росла на фоні затягування вирішення питання щодо верхньої планки держборгу в США і зниження вартості долара", - пояснює керівник інформаційно-аналітичного центру FOREX CLUB в Україні Микола Івченко. Підганяють попит і інфляційні очікування інвесторів. Адже фінансова підтримка проблемних країн єврозони і збільшення держборгу США можуть спровокувати серйозне зростання цін на товари і послуги в усьому світі, а золото завжди вважалося надійним захистом від інфляції.

ЧИ БУДЕ ДАЛІ РОСТИ В ЦІНІ?

"ТАК". За оцінками інвестиційного банку JP Morgan, до кінця року золото може подорожчати до 2500 доларів за унцію. А в англійському банку Standard Chartered вважають, що 2000 доларів вартість дорогоцінного металу досягне тільки до 2014 року, а до 2020-го золото буде коштувати вже 5 тисяч доларів за унцію.

Скільки можна заробити? Якщо оптимістичні прогнози західних банкірів збудуться і золото подорожчає до 2000 доларів за унцію, то золотий злиток в 100 г, куплений українським інвестором в середині серпня за 49 590 гривень, в кінці року може подорожчати до 51 446 гривень. Здавалося б вигода на обличчя. Але справа в тому, що маржа банку становить 7-10%, а значить продати злиток банку за ціною покупки можна в кращому разі за 47,8 тисяч гривень, а це зовсім не вигідно. Щоб така інвестиція була виправданою протягом такого короткого терміну, золото має подорожчати все-таки до 2500 доларів за унцію. Тоді, навіть з маржею банку, дохід інвестора складе 10,2 тисячі гривень. Сплативши з цієї суми податок в 17%, заробити "чистими" можна 8,4 тисяч гривень. Таку високу прибутковість не забезпечують навіть вклади в банках, які на сьогодні є однією з найдохідніших інвестицій. На коротких вкладах на три місяці ця ж сума в 49,5 тисяч гривень принесе лише 1600-1800 гривень, не більше.

"НІ". Українські банкіри більш стримані в своїх оцінках. Так, фахівці банку "Хрещатик", "Промінвестбанку" прогнозують ціну на кінець року в $ 1800, VAB банку, "Юнекс банку" - 1700-1800 доларів за унцію. "Думаю, після пом'якшення ситуації з США" точка психозу "на ринку золота вже досягнута. До кінця року ціна" жовтого "металу, швидше за все, буде коливатися в діапазоні 1600-1800 доларів США за тройську унцію. Багато чого буде залежати від зовнішньоекономічних чинників і подальших дій з подолання боргових проблем в Європі і США ", - прогнозує начальник відділу по роботі з банківськими металами VAB Банку Володимир Піщаний. В Україні це буде еквівалентно 12,8-14,4 тисяч гривень за унцію.

[Money2]

Олександр Охріменко, президент Українського аналітичного центру, не виключає, що в разі стабілізації ситуації в економіках США та ЄС, попит на золото впаде, а за ним і ціна (в Україні - до 300 гривень / г, 9330 за унцію). З ним солідарні й деякі західні експерти. Наприклад, аналітики Wells Fargo Co вважають, що спекулятивний попит з боку інвесторів сприяв утворенню "бульбашки" на ринку золота, який може вибухнути в будь-який момент. Наприклад, Джордж Сорос і Ерік Міндіч, які вважаються найбільшими гравцями на ринку золота, вже поспішили знизити свої запаси золота, в період активного росту цін на ринку, т. Е. Фактично зафіксували свій прибуток.

Скільки можна заробити. Якщо збудуться прогнози українських банкірів - 1700-1800 доларів за унцію - інвестувати в золото на короткий термін 3-4 місяці немає ніякого сенсу. Ціна фактично не зміниться, а значить при продажу можна втратити до 5-15%. В цьому випадку краще продовжити період інвестування, тобто дочекатися того періоду, коли золото серйозно зросте в ціні (як показує практика, з року в рік воно дорожчає).

ЯК ВКЛАСТИ ГРОШІ. Вкласти гроші в золото в Україні можна трьома способами: купити злитки, відкрити поточний рахунок або вклад в дорогоцінному металі.

Злитків. З їх покупкою все не дуже складно. Потрібно знайти банк, який їх продає, прийти з паспортом і податковим кодом і купити злитки за курсом продажу банку (на 22 серпня він був 552-585 за грам). Метал можна діставати з упаковки, потрібно зберігати всі квитанції. Коли ціна досягне максимуму, злитки можна продати того ж банку тільки вже по курсу покупки, який трохи менше. Маржа між ціною покупки і продажу у золота може варіюватися від 3 до 15% в залежності від величини злитка (чим він більший, тим менше втрат на маржі) і апетитів банку. Тому ціна, як розуміємо, має зрости так, щоб "закрити" всі ці втрати - мінімум на 20%, а з огляду на необхідність сплати податку на доходи краще - ще більше (дивись приклад вище).

ВКЛАДИ. З "золотими" вкладами і рахунками все не так просто. "Металевий" депозит може відкриватися, як з фактичної покупкою злитків, так і без неї (тобто метал формально купується у банку і, так би мовити, віртуально враховується на рахунку клієнта). Відсотки за таким вкладом - мізерні (до 1,5-5% за рік). Вклади відкриваються на термін 3, 6, 12 місяців і більше. Важливий момент - дуже часто банки встановлюють мінімум для відкриття вкладу - 20-50 г золота, що еквівалентно 11-27,6 тис. Гривень. Іноді "мінімум" може починатися від 300-500 і навіть 1000 грам золота. Тобто інвестиції в золото навряд чи підходять зовсім дрібним інвесторам. Заробляє вкладник в основному на зростанні ціни на метал. Після закінчення терміну вкладу клієнт отримує або злитки (якщо внесок був з фактичною поставкою металу), або гроші за "віртуальне" золото на рахунку за курсом покупки банку або навіть Нацбанку. Більшість депозитів в дорогоцінних металах пропонується в золоті, але в Україні є кілька банків, готових їх оформити в сріблі та платині, які також ростуть в ціні останнім часом.

РАХУНОК. Рахунки в дорогоцінних металах також є з фактичної покупкою металу і без, але на них не нараховуються відсотки, і термін розміщення золота заздалегідь не обумовлюється. Заробіток теж залежить від ситуації на світовому ринку. При бажанні забрати золото або гроші з рахунку можна в будь-який момент (на депозиті потрібно чекати до закінчення терміну вкладу, інакше втрачаєш відсотки), що вельми вигідно для інвесторів-спекулянтів, які відстежують котирування в розрахунку заробити прибуток в короткі терміни.

щоб збільшити зображення, клікніть по ньому

ЯКІ РИЗИКИ МОЖЛИВІ.

КОЛИВАННЯ ЦІН. Головний ризик вкладень в золото - невиправданість прогнозів аналітиків на ріст ціни і відповідно різке зниження ціни металу. Правда, справедливості заради скажемо, що всі прогнози західних великих банків про зростання ціни на метал у 2011 році до 1500 і навіть 1700 доларів за унцію все ж збулися.

Але ніяких гарантій того, що так буде далі, звичайно, немає. Як тільки вирішиться питання з борговою кризою в Європі і США, золото може почати дешевшати не менше рекордними темпами, ніж раніше дорожчало.

У тому випадку, якщо прогнози не збудуться, забирати золото з банку або продавати злитки немає сенсу. Як показує практика, дорогоцінні метали - інструмент довгостроковий (мінімум на 2-3 роки). Чим довше воно зберігається, тим вище шанси заробити пристойний прибуток з урахуванням високої маржі банків і головне - податку на доходи в 15-17%. Нагадаємо, в тому випадку, якщо інвестор продає метал або закриває внесок, він зобов'язаний буде сплатити податок до 1 квітня наступного року. Якщо прибуток складе більше 10 мінімальних заробітних плат, ставка податку становитиме не 15%, як було раніше, а вже 17%. Такі нові правила гри, встановлені Податковим кодексом.

НІЯКИХ ГАРАНТІЙ. Ще один серйозний ризик - банкрутство банку і відсутність якої б то не було компенсації вкладень з Фонду гарантування вкладів. Для вкладів в золоті ніяка допомога держави не передбачена, операції здійснюються на страх і ризик самого клієнта. До речі, свого часу автор мало не відкрив рахунок в дорогоцінних металах в "Укрпромбанку" якраз напередодні кризи. На той момент ніщо не віщувало біди, і умови покупки золота були дуже привабливі. Але повагавшись і зробивши в підсумку вибір на користь іншого банку, кореспондент "Сегодня" жодного разу не пошкодував про це. Через досить короткий час "Укрпромбанк" лопнув з великим тріском, і "золотим" інвесторам довелося чекати процедури банкрутства та продажу його активів, щоб повернути свої гроші. Тому вибирати банк потрібно особливо ретельно, тому що ризики втрат золотих заощаджень в разі його банкрутства дуже великі.

ПОТРІБЕН ДОСВІД. Інвестиції в золото все ж припускають активну участь інвестора не тільки в оцінці ризику, а й у відстеженні ситуації на світовому ринку. Якщо можливості стежити за новинами фінансових ринків і аналізувати їх немає, краще вибрати інші інструменти інвестування. Наприклад, внесок в надійному банку, який гарантовано принесе мінімум 10-16% річних в гривнях і покривається компенсацією з Фонду гарантування вкладів у разі банкрутства банку.

ОСОБИСТИЙ ДОСВІД.

Петро, 43 роки, підприємець: - Вперше я купив золоті злитки ще під час "помаранчевої революції", коли країну лихоманило. Зберігав в домашньому сейфі, щоб не витрачатися на банківську комірку. За цей час помітив ряд моментів, які допомагають передбачити зміна ціни золота. Вона знаходиться в сильній залежності від ціни на нафту і курсу долара до євро. Коли ви бачите, що з кожним днем ​​дешевшає бензин або в обмінниках зростає долар - можете сміливо готуватися купувати золото: ціна на нього через деякий час впаде. До речі, злитки, куплені ще в 2004 році, я продав ось буквально на цьому тижні. Думаю, що після такого рекордного зростання цін закономірним буде їх зниження.

щоб збільшити зображення, клікніть по ньому

Автор: Олена Карінова

Читайте найважливіші та найцікавіші новини в нашому Telegram

Ви зараз переглядаєте новина "Ціни на золото ростуть щотижня. Чи варто робити запаси?". інші фінансові новини дивіться в блоці "Останні новини"

Якщо ви знайшли помилку в тексті, виділіть її мишкою і натисніть Ctrl + Enter

Орфографічна помилка в тексті:

Послати повідомлення про помилку автора?

Виділіть некоректний текст мишкою

Дякуємо! Повідомлення відправлено.

ЧИТАЙТЕ ТАКОЖ